แนวโน้มตลาดวันนี้ :: คาด SET Index แกว่งตัว Sideways เพื่อสร้างฐาน
แนะนําติดตามแนวรับที่ 1,268 จุด ประเมินกรอบการเคลื่อนไหวของ SET Index วันนี้ที่ 1.268-1,280 จุด นอกเหนือจากเงินบาททีอ่อนค่าจะส่งผลกระทบเชิงลบต่อแนวโน้มการไหลเวียนของกระแสเงินทุนต่างชาติ เราประเมินนักลงทุนสถาบันต่างชาติอาจมีการปรับสถานะการถือครองสินทรัพย์เสี่ยงเพื่อรอติดตามความเสี่ยงของ ‘Government Shutdown’
เชิงกลยุทธ์แนะนําทํา Sector rotation เข้าพักเงินในหุ้นกลุ่ม Defensive เช่น สื่อสารและ จะ REIT & IFFs
Investment Theme :: กระแสเงินทุนต่างซาติไหลออกหลังบาทอ่อนค่า
ตลาดหุ้นเอเชียตะวันออกเฉียงใต้เผชิญแรงขายต่างชาติหลบความผันผวน ‘Government Shutdown’ นอกเหนือจากกลุ่มพลังงานต้นนําและโรงกลั่นจะเป็นกลุ่มหลักที่กดดัน SET Index (-1.1%) ตามการปรับตัวลดลงของราคาสินค้าในวันก่อนหน้า คาดตลาดหุ้นไทยได้รับ Sentiment เชิงลบจากการเคลื่อนไหวของดัชนีหุ้นในภมิภาคเอเซียตะวันออกเฉียงใต้ เช่น PSE (-0.7%), JSX (-0.8%) และ VNI (-0.3%) ที่คาดเผชิญกับแรงขายของนักลงทุนต่างชาติ เพื่อรอติดตามปัจจัยมหภาคสําคัญคือความเสียงการปิดหน่วยงานของรัฐบาลกลางสหรัฐฯนักลงทุนต่างชาติวานนี้มีสถานะขายสุทธิ SET Index ทั้งสิ้น 3.8 พันลบ.
รัฐบาลสหรัฐฯ จ่อปิดทําการหลัง Democrat ปฏิเสธการผ่านร่างงบประมาณชั่วคราว ตลาดหุ้นสหรัฐฯ วานนี้ ปรับตัวขึ้นเล็กน้อยหนุนจากปัจจัยบวกเฉพาะตัวของหุ้นขนาดใหญ่ เช่น NVIDIA และ Pfizer ขณะที่การรายงานตัวเลขเศรษฐกิจ คือตําแหน่งงานว่างเปิดใหม่ และ ความเชื่อมั่นผู้บริโภคออกมาใกล้เคียงคาด แต่คาดตลาดซื้อ
ขายล่วงหน้าสหรัฐฯ เช้านี้จะเผชิญกับความผันผวนหลังสื่อรายงานว่าผลโหวตสภาสูงคืนวานนี้อยู่ที่ 55 ต่อ 45 ซึ่งตํากว่าคะแนนขั้นตําพรรค Republican ต้องการในการผ่านร่างงบประมาณชั่วคราว ทําให้รัฐบาลสหรัฐฯ จ่อปิดทําการในบางส่วนเริ่มต้นตั้งแต่วันนี้เป็นต้นไปจนกว่าการเจรจางบประมาณจะเป็นผลสําเร็จ อย่างไรก็ตามสถิติตั้งแต่ปี 1981 ชี้ปัจจัยดังกล่าวมักไม่ส่งผลกระทบต่อสภาวะการลงทุนในตลาดหุ้น โดยเฉลี่ย S&P 500 สามารถปรับตัวขึ้นได้ ระหว่าง ‘Government Shutdown’ แต่สกุลเงินดอลลาร์มักทําการอ่อนค่าเล็กน้อยราว 0.2%
แนะนําสลับไปหุ้น Defensive เพื่อรอคาด SET Index ทําฐานบริเวณแนวรับ 1,268 จุด คาดการอ่อนค่าของสกุลเงินบาทอาจเป็นแรงกดดันต่อแนวโน้มกระแสเงินทุนต่างชาติให้ชะลอตัวในระยะสั้น ขณะที่ปัจจัยเชิงเทคนิคสะท้อนแนวรับสําคัญคือ Low ในช่วงสัปดาห์ก่อนหน้าที่1,268 จุด เชิงกลยุทธ์ แนะนําทํา Sector rotation ไปพักเงินในหุ้นกลุ่ม Defensive เช่น สื่อสาร และ REITs & IFFs เพื่อรอยืนยันการฟื้นตัวของ SET Index ก่อนเข้าเพิ่มน้ําหนักอีกครั้ง
Source : บทวิเคราะห์ Yuanta Research
